انکار آن سخت است Nvidia و هوش مصنوعی (AI) داستان وال استریت در شش ماه اول سال 2024 بوده است. افزایش شدید انویدیا از تقاضای فزاینده برای تراشه‌های هوش مصنوعی، سهام را به جانوری چند تریلیون دلاری تبدیل کرده است که سهامداران را در مدت زمان کوتاهی بسیار ثروتمند کرده است.
اما حتی بهترین چیزها برای همیشه دوام نمی آورند. من سقوطی را برای Nvidia پیش‌بینی نمی‌کنم، اما منطقی است که در مقطعی به دنبال برنده بعدی باشیم. دانه برف (NYSE: LUMI) به عنوان یک انتخاب بدیهی از بازار خارج نمی شود – سهام از ژانویه بیش از 35 درصد کاهش یافته است. با این حال، بازار می تواند این را دریافت کند همه اشتباه.
در زیر توضیح می‌دهم که چرا آینده Snowflake روشن است و چرا سهام می‌تواند در بقیه سال 2024 عملکرد بهتری از Nvidia داشته باشد.
پرش تو سطل زباله
Snowflake در اواخر سال 2020، نزدیک به اوج هیجانی که بازار سهام در حال رشد سهام بود، به دلیل نرخ بهره صفر درصد، وارد بورس شد. سرمایه گذاران Snowflake را یک شرکت با تکنولوژی بالا می دیدند. پلتفرم مبتنی بر ابر به مشتریان این امکان را می‌دهد تا داده‌های خود را به‌طور ایمن ذخیره، جستجو و با چندین برنامه شخص ثالث ادغام کنند. حتی وارن بافت با شرکت او درگیر بود برکشایر هاتاویدر IPO شرکت کرد.
در زیر می توانید ببینید که سرمایه گذاران چقدر عصبانی شده اند. امروزه، ممکن است سهامی در وال استریت وجود نداشته باشد که با نسبت ارزش شرکت/فروش بالای 200 معامله شود. از نظر نجومی بالا ارزش گذاری
نرخ بهره در سال 2022 شروع به افزایش کرد و به کاهش رشد ارزش سهام کمک کرد. امروزه، Snowflake با کسری از ارزش سابق خود معامله می شود و برای یک شرکت سهامی عام کمترین مقدار است. من می خواهم ارزش سهام را با احساس سرمایه گذاران یکی بدانم. به عبارت دیگر، امروزه سرمایه گذاران نسبت به Snowflake بدبین تر از همیشه هستند. سوال این است که آیا سرمایه گذاران باید رفتار کنند یا اینکه تحقیر آنها از سهام نادرست است.
Snowflake هنوز اساساً یک تجارت عالی است
دانه برف کامل نبوده است. رشد درآمد این شرکت در سال 2020 انفجاری بود، اما به طور چشمگیری کاهش یافته است. در سه ماهه گذشته، گردش مالی نسبت به سال قبل «تنها» 32 درصد رشد کرد، اما هنوز هم برای قرار دادن Snowflake در میان شرکت‌های با رشد سریع در بازار کافی است.
فکر کنید دانه برف چقدر رشد کرده است. درآمد 12 ماهه این شرکت تا سال 2021 حدود 500 میلیون دلار بود و طی چند سال شش برابر شده است. تعداد مشتریان Snowflake از 3554 به 9822 در این مدت افزایش یافته است. علاوه بر این، تجارت از نظر جریان نقدی بسیار سودآور است و یک چهارم گردش مالی را به جریان نقدی آزاد تبدیل می کند. این یک شرکت سودآور و در حال رشد است که با وجود رقابت با رقیب خصوصی Databricks پیشرفت کرده است.
اگر باور داشته باشید که هوش مصنوعی (AI) برای جامعه در دهه آینده و پس از آن حیاتی خواهد بود، آینده روشن به نظر می رسد. هوش مصنوعی بر روی داده ها آموزش می دهد. Snowflake می تواند برای مشتریان ضروری باشد زیرا به شرکت ها امکان می دهد داده های خود را سازماندهی و جستجو کنند و آن را با داده های شخص ثالث از طریق بازار Snowflake تکمیل کنند. این می تواند یک پلت فرم ایده آل برای شرکت هایی باشد که داده های خود را برای هوش مصنوعی یا برنامه های کاربردی مورد نیاز خود بهینه می کنند.
فقط به نرخ 128 درصدی حفظ درآمد خالص Snowflake نگاه کنید، که نشان می دهد مشتریان پس از ورود به این پلتفرم، سرمایه گذاری زیادی روی این پلتفرم می کنند. Snowflake ممکن است دوباره شاهد رشد سه رقمی درآمد نباشد، اما واضح است که مسیری به سوی سال‌ها، احتمالاً دهه‌ها، رشد دو رقمی دارد، صرفاً به این دلیل که داده‌های زیادی وجود دارد و در حرکت رو به جلو ایجاد خواهد شد.
ممکن است زمان درخشش شما فرا برسد
یک سهام بدون افزایش تقاضا برای سهام شروع به معاملات بالاتر نخواهد کرد. پس آن مسابقه استعاری که باعث شعله ور شدن انبار باروت فلیک می شود چه می تواند باشد؟ این شرکت در اوایل سال جاری مدیر عامل خود را تغییر داد. مدیر عامل جدید سریدار راماسوامی، رئیس سابق هوش مصنوعی این شرکت است که به سرمایه گذاران می گوید Snowflake عمیق تر به هوش مصنوعی متمایل شده است.
Snowflake از مدل صورتحساب مبتنی بر مصرف استفاده می کند. این امر در چند سال گذشته مانع رشد شرکت شده است زیرا شرکت‌ها کیف پول خود را تحت نرخ‌های بهره بالاتر سفت کرده‌اند. با این حال، رونق هوش مصنوعی می تواند اثر معکوس داشته باشد زیرا شرکت ها روی هوش مصنوعی روی پلتفرم سرمایه گذاری می کنند. در زیر می بینید که رشد درآمد در سه ماهه گذشته به پایین ترین حد خود رسیده و به سمت بالا حرکت کرده است. سرمایه گذاران باید به این نقطه عطف احتمالی در رشد درآمد Snowflake توجه کنند.
به عبارت دیگر، افزایش مداوم رشد درآمد در سه ماهه آینده می تواند سرمایه گذاران را امیدوار کند که داستان رشد Snowflake دوباره در حال بهبود است. فقط این بار جو مثبت بالا می رود که ارزش سهام نسبت به سال های گذشته کاهش یافته است.
در حالت ایده‌آل، سرمایه‌گذاران بلندمدت فکر می‌کنند و برف‌ریزه را در پنج، 10 یا 20 سال آینده تخفیف می‌دهند. اما نادیده گرفتن چنین شرکت قدرتمندی که وقتی سهام دیگر هوش مصنوعی به بالاترین حد خود می رسد، بسیار سخت سقوط می کند، سخت است. Snowflake در آینده خوب عمل خواهد کرد، اما شرایط برای یک داستان بازگشتی در شش ماه آینده و پس از آن فراهم است.
آیا در حال حاضر باید 1000 دلار در Snowflake سرمایه گذاری کنید؟
قبل از خرید سهام Snowflake، این را در نظر بگیرید:
را مشاور سهام Motley Fool گروهی از تحلیلگران دقیقاً آنچه را که فکر می کنند مشخص کردند 10 سهام برتر سرمایه گذاران می توانند اکنون خرید کنند… و Snowflake یکی از آنها نبود. 10 سهمی که این کاهش را انجام دادند، می توانند در سال های آینده بازدهی وحشتناکی داشته باشند.
زمان را در نظر بگیرید Nvidia این لیست را در 15 آوریل 2005 تهیه کردید… اگر در زمان توصیه ما 1000 دلار سرمایه گذاری کرده اید، شما 775568 دلار خواهید داشت!*
مشاور سهام به سرمایه گذاران طرحی برای موفقیت آسان برای دنبال کردن ارائه می دهد، از جمله دستورالعمل هایی در مورد نحوه ایجاد یک سبد، به روز رسانی منظم از تحلیلگران، و دو انتخاب جدید سهام در هر ماه. را مشاور سهام سرویس دارد بیش از چهار برابر شده است بازگشت S&P 500 از سال 2002*.
مشاهده 10 سهم »
* مشاور سهام از 24 ژوئن 2024 باز می گردد
جاستین پوپ در هیچ یک از سهام های فهرست شده جایگاهی ندارد. The Motley Fool موقعیت هایی در Berkshire Hathaway، Nvidia و Snowflake دارد و پیشنهاد می کند. Motley Fool یک سیاست افشاگری دارد.
انویدیا را فراموش کنید: این سهام هوش مصنوعی جوان (AI) در سال 2024 در حال افزایش است که در اصل توسط The Motley Fool ارسال شده است.
